Боротьба за пенсійний фонд Boomer-Soli Spurs у Німеччині

«Бумер-Солі», солідарний збір, спрямований на заможних пенсіонерів, вибухнув на політичній арені Німеччини, оскільки економісти попереджають, що обов'язковий пенсійний фонд зіткнеться з труднощами, як тільки покоління бебі-бумерів повністю вийде на пенсію. Німецький інститут економічних досліджень (DIW) представив цю концепцію у новому звіті, стверджуючи, що цільова доплата до всіх пенсійних доходів, що перевищують помірний поріг, може спрямувати мільярди до захищеного фонду федеральної системи страхування. Прихильники кажуть, що ця ідея захистить покоління Z від вищих внесків до заробітної плати, водночас запобігаючи скороченню майбутніх виплат.

Ця пропозиція з'явилася в той час, як покоління бебі-бумерів, народжене між 1954 і 1969 роками, крокує до пенсійного забезпечення небаченими раніше темпами. У 2010 році близько 670,000 2023 осіб вперше отримали пенсію за віком; до 950,000 року ця цифра перевищила 127 XNUMX. Федеральні перерахування до пенсійного фонду вже перевищують XNUMX мільярдів євро на рік. Демографи підрахували, що без втручання кожна когорта активних працівників незабаром нестиме витрати майже на одного пенсіонера, і економісти вважають це співвідношення неприйнятним.

Як працюватиме метод Бумера-Солі

Дослідники DIW окреслюють податок на державні, професійні та приватні пенсії, а також на виплати державним службовцям та, потенційно, на інвестиційний дохід. Виплати починатимуться лише з щомісячних сум понад 1,048 євро, що заощаджуватиме малозабезпечених, а з багатших домогосподарств збиратиметься три-чотири відсотки. Усі доходи оминутимуть загальний бюджет і надходитимуть до обмеженого механізму, який видає прямі гранти державному пенсійному фонду та професійним схемам, що стикаються з аналогічним тиском.

Співробітник Інституту Максиміліан Блеш називає цю надбавку «широким додатковим податком, який вимагає від кожного покоління взяти на себе відповідальність», протиставляючи її загальному підвищенню внесків або скороченню виплат. Моделювання DIW показує, що Boomer-Soli може полегшити тягар для бідніших пенсіонерів до одинадцяти відсотків за рахунок вищих доплат, одночасно скорочуючи потреби у федеральних запозиченнях у наступному десятилітті.

Економісти розділилися в думках щодо справедливості та стимулів

Критика швидко надійшла від Німецького економічного інституту в Кельні, який співпрацює з роботодавцями. Аналітики Йохен Пімперц та Максиміліан Штокхаузен стверджують, що закон «Бумер-Солі» може спонукати вкладників знімати одноразові виплати з пенсійних планів компаній, щоб уникнути щомісячного збору, що підриває довгострокову безпеку. Вони також попереджають, що добробут домогосподарства, а не лише регулярний дохід, визначає добробут у старості, а це означає, що деякі пенсіонери, які мають мало грошей, але багато активів, можуть уникнути цього звинувачення.

Навіть політичні прихильники схеми не погоджуються щодо її етичної основи. Моніка Шніцер, голова Ради економічних експертів, підтримує податок, але представляє його як корекцію демографічного вибору, зробленого півстоліття тому. Вона стверджує, що покоління бебі-бумерів «не мало достатньо дітей», щоб стабілізувати модель розподілу, і тепер повинні компенсувати збитки молодшим поколінням. Критики в діловій пресі звинувачують Шніцер у моралізації, вказуючи на такі фактори, як зростання вартості житла, поява протизаплідних таблеток та зміна гендерних ролей, що знизили рівень народжуваності в 1970-х роках.

Політичні реакції по всьому спектру

Коаліція канцлера Фрідріха Мерца досі зосереджувалася на інших важелях. Його правоцентристський блок просуває програму Aktivrente, яка дозволить пенсіонерам заробляти до 2,000 євро на місяць без сплати податків, сподіваючись довше утримати кваліфікованих працівників на своїх робочих місцях. Водночас, законодавці від соціал-демократів та партії «зелених» стверджують, що граничні розміри внесків, гнучкий пенсійний вік та імміграційна реформа мають бути частиною будь-якого довгострокового пакету.

Лідери профспілок вітають елемент перерозподілу, але наполягають на тому, що принцип солідарності має поширюватися за межі поколіннєвих ліній і включати високооплачуваних фахівців середнього рівня. Тим часом опозиційні ліберали попереджають, що новий додатковий податок може стримувати приватні заощадження та надіслати «небезпечний сигнал» міжнародним інвесторам, які вже й так стурбовані податковою складністю Німеччини.

Наступні кроки щодо суперечливої доплати

Міністерство фінансів звернулося до DIW та Ради економічних експертів з проханням подати детальні прогнози доходів до початку осені. Після цього парламентські комітети зважать законопроект Boomer-Soli з альтернативними сценаріями, такими як поступове підвищення внесків, повільніша індексація виплат та частковий перехід до накопичувальних особистих рахунків. Спостерігачі очікують запеклих дебатів після появи законопроекту, причому бебі-бумери, ймовірно, сформують найбільший виборчий блок на федеральних виборах 2026 року.

Наразі політика «Бумер-Солі» досягла одного результату: вона змусила Німеччину зіткнутися з арифметикою старіючого суспільства, не вдаючись до міжпоколіннєвих звинувачень. Чи стане додаткова плата законом, чи перетвориться на ширший комплекс заходів, покаже, наскільки далеко готові піти політики, щоб зберегти обіцянку про розподіл витрат для сьогоднішніх працівників та завтрашніх пенсіонерів.